- 相關(guān)推薦
證券知識(shí)：弱市中傘形基金有優(yōu)勢(shì)
說(shuō)到基金，基民小趙有些心煩：市場(chǎng)深幅調(diào)整，他預(yù)感到偏股型基金風(fēng)險(xiǎn)很大，當(dāng)時(shí)就想換成債券基金，但考慮到贖回、申購(gòu)費(fèi)用以及過(guò)長(zhǎng)的操作時(shí)間，他就一直拖了下來(lái)，結(jié)果損失可想而知。其實(shí)，在今年的市場(chǎng)中，類似小趙遭遇的基民肯定不少。但是，如果了解到傘形基金的妙用，那么或許小趙的煩惱會(huì)減少很多，尤其是在近期的弱市整理態(tài)勢(shì)下，傘形基金的投資優(yōu)勢(shì)更能得到體現(xiàn)。優(yōu)勢(shì)一：自由選擇
顧名思義，傘形基金，就是一系列開(kāi)放式基金的組合。在這一組織結(jié)構(gòu)下，基金發(fā)起人根據(jù)一份總的基金招募書(shū)，發(fā)起設(shè)立多只相互之間可以根據(jù)規(guī)定的程序進(jìn)行轉(zhuǎn)換的子基金，從而根據(jù)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力實(shí)現(xiàn)不同市場(chǎng)、投資標(biāo)的的自由轉(zhuǎn)換。相比傳統(tǒng)的單只基金，傘形基金的整體優(yōu)勢(shì)不言而喻。
以華寶興業(yè)基金公司旗下的傘形基金為例，其旗下包括寶康債券、寶康消費(fèi)品、寶康配置三個(gè)子基金，投資類型分別屬于債券型、股票型、混合型，其投資市場(chǎng)橫跨債券、股票兩大市場(chǎng)。此外，泰達(dá)荷銀合豐行業(yè)系列基金則由價(jià)值優(yōu)化型成長(zhǎng)類、周期類、穩(wěn)定類三只基金組成，而招商安泰系列基金則由債券基金、平衡型基金、股票基金組成。
很明顯，傘形基金的最大特點(diǎn)就是子基金之間的互相轉(zhuǎn)換，給了投資者更多的投資選擇。目前，市場(chǎng)上的傘形基金數(shù)量不多，粗略統(tǒng)計(jì)僅有9只左右，但其影響卻越來(lái)越大。數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，盡管二季度基金整體出現(xiàn)554億份左右的凈贖回，但傘形基金的規(guī)模大多保持穩(wěn)定。
優(yōu)勢(shì)二：時(shí)間效率高
按照一般程序，如果想做基金轉(zhuǎn)換，那必須先把一只基金贖回，然后再去購(gòu)買另一只基金。兩者時(shí)間相加，估計(jì)很多人都猜得到，這個(gè)過(guò)程需要的時(shí)間有點(diǎn)長(zhǎng)。這時(shí)，傘形基金的又一個(gè)優(yōu)勢(shì)得到了表現(xiàn)。
根據(jù)產(chǎn)品設(shè)計(jì)，傘形基金的轉(zhuǎn)換非常簡(jiǎn)單，其原理幾乎一目了然。在一個(gè)傘形基金中，如果想要進(jìn)行基金轉(zhuǎn)換，那就先把贖回的子基金，按照份額和凈值計(jì)算得出乘積，然后除以想轉(zhuǎn)換子基金的當(dāng)天凈值，那轉(zhuǎn)換的份額就自然算出了。也就是說(shuō)，你從賬戶中所看到的，只是轉(zhuǎn)換之后的份額，而相比一般的基金轉(zhuǎn)換操作，時(shí)間也要快很多。
以融通通利系列基金為例，其子基金包括融通債券、融通深證100和融通藍(lán)籌成長(zhǎng)基金。昨日，融通基金的客服人員表示，上述子基金間的轉(zhuǎn)換，一般都在T＋2日內(nèi)完成，而一般的基金轉(zhuǎn)換，贖回基金的時(shí)間大概需要5天時(shí)間到賬，而申購(gòu)基金的到賬時(shí)間也需要2天，這樣完成基金轉(zhuǎn)換的時(shí)間達(dá)到7天。兩者相互對(duì)比，傘形基金的優(yōu)勢(shì)不言而喻。
優(yōu)勢(shì)三：費(fèi)率優(yōu)惠
目前，市場(chǎng)處于弱市整理狀態(tài)，而基金凈值今年普遍大幅縮水。所以，費(fèi)率的高低，對(duì)于投資者的收益影響越來(lái)越大。而為了吸引投資者，相比普通的基金轉(zhuǎn)換，傘形基金的轉(zhuǎn)換費(fèi)用一般都很低，同時(shí)有利于公司忠誠(chéng)客戶的培養(yǎng)。
在今年的行情下，如果把一只股票型基金轉(zhuǎn)換成債券基金，那費(fèi)用自然要掂量掂量。一般來(lái)說(shuō)，股票型基金的贖回費(fèi)在0.5%左右，而債券型基金申購(gòu)費(fèi)在0.8%，這樣算下來(lái)就有1.3%左右。而傘形基金的轉(zhuǎn)換費(fèi)要便宜很多，甚至出現(xiàn)免費(fèi)轉(zhuǎn)換。
以嘉實(shí)旗下傘形基金為例，盡管規(guī)定轉(zhuǎn)換費(fèi)為0.5%，但如果所轉(zhuǎn)換的基金份額在任何一只基金中已被連續(xù)持有超過(guò)3個(gè)月時(shí)間，那基金持有人可以免費(fèi)轉(zhuǎn)換。而泰達(dá)荷銀合豐系列基金，明確規(guī)定免費(fèi)轉(zhuǎn)換。
【證券知識(shí)：弱市中傘形基金有優(yōu)勢(shì)】相關(guān)文章：
證券投資基金的定義及特點(diǎn)10-21
留學(xué)新加坡優(yōu)勢(shì)有哪些04-28
留學(xué)新加坡優(yōu)勢(shì)有哪些10-13
投資基金有哪些種類05-30
去愛(ài)爾蘭留學(xué)有哪些優(yōu)勢(shì)04-28